Оценка трех лучших акций генеративного ИИ, которые смогут конкурировать с Nvidia в 2024 году

Масштабы мании генеративного ИИ на Уолл-стрит сложно оценить количественно, но для одной из звездных компаний отрасли эпоха бума GenAI имела преобразующие последствия.

Давайте попробуем разобраться в масштабах безумия в области генеративного искусственного интеллекта, которое было основным драйвером роста индекса S&P 500 в 2023 году.

Согласно обзору расшифровок S&P 500, проведенному Market Intelligence, количество звонков о коллективных доходах, в которых упоминается ИИ, в течение года выросло в 10 раз по сравнению с 2022 годом, охватывая почти 2500 упоминаний в итоге.

Для этого есть веская причина. Bloomberg Intelligence недавно предположила, что рынок генеративного ИИ может вырасти в индустрию стоимостью 1,3 триллиона долларов к 2032 году, что представляет собой головокружительный среднегодовой темп роста в 42%.

Есть убедительные доказательства того, что такие призрачные цифры могут быть обоснованы и в реальности. Для производителя полупроводников Nvidia рост компании на Уолл-стрит в 2023 году составил 239%. В прошлом году акции впервые преодолели отметку в 1 триллион долларов рыночной капитализации и сейчас уверенно превышают 1,5 триллиона долларов.

Если посмотреть на рыночные показатели Nvidia за последние пять лет, достижения компании кажутся еще более впечатляющими. Благодаря росту более чем на 1600%, зарегистрированному с 2019 года, акции стали одним из основных бенефициаров ажиотажа, охватившего Уолл-стрит в отношении новых технологий.

Хотя экспоненциальный рост Nvidia не является аномалией, учитывая повсеместный рост, вызванный бумом генеративного искусственного интеллекта, лидер полупроводниковой отрасли является ключевым примером масштабов роста отрасли, которых могут достичь те, кто внедрит эту технологию.

Учитывая это, смогут ли другие акции повторить впечатляющий рост Nvidia в 2024 году? Ответ на этот вопрос можно определить по тому, какие технологические гиганты будут действовать наиболее решительно, адаптируясь к эпохе GenAI.

Ожидание суперцикла слияний и поглощений GenAI

Одной из ключевых тенденций бума генеративного искусственного интеллекта стало появление инновационных студий, таких как OpenAI, занимающихся разработкой передовых технологий.

Примечательно, что нынешней звездой GenAI является ChatGPT, большая языковая модель (LLM), накопленная вокруг 180,5 миллионов пользователей на сегодняшний день . ChatGPT, принадлежащий OpenAI, стал краеугольным камнем золотой лихорадки генеративного ИИ.

Хотя в настоящее время много говорят о первичном публичном размещении акций (IPO) OpenAI, компания получила значительную поддержку со стороны Microsoft с предложениями компании. вложив 10 миллиардов долларов к стартапу.

Вместо того, чтобы наблюдать, как инновационные стартапы GenAI выходят на IPO, представляется более вероятным, что ведущие предприятия будут приобретены в ходе массовой золотой лихорадки ведущих технологических компаний, чтобы добавить наиболее перспективных игроков в свой репертуар.

Мы уже видим свидетельства происходящего суперцикла слияний и поглощений GenAI с Databricks. приобретение MosaicML за 1,3 миллиарда долларов и Thomson Reuters, приобретшая Casetext за 650 миллионов долларов в прошлом году.

Ожидается, что активность слияний и поглощений продолжит расти, особенно среди фирм, занимающихся искусственным интеллектом, до 2024 года, и это, вероятно, послужит основой для формирования результатов деятельности ведущих компаний отрасли в течение года.

Однако Максим Мантуров, руководитель отдела инвестиционных исследований Freedom Finance Europe, предупредил, что спекулятивные инвесторы не должны воспринимать ускорение слияний и поглощений как нечто само собой разумеющееся.

Хотя оптимизм окружает ожидание увеличения активности слияний и поглощений в 2024 году, участникам сделок придется ориентироваться в сложной среде экономических, стратегических и геополитических факторов». Мантуров отмечает .

«Успех в этой среде, вероятно, будет зависеть от определения приоритетов стратегических соображений, оценки влияния глобальных тенденций на бизнес-модели и использования транзакций для реализации трансформационных инициатив».

Эти сложности предполагают, что в 2024 году рынок генеративного ИИ будет контролироваться наиболее изобретательными игроками отрасли, поскольку экономические препятствия продолжают сохраняться. Но смогут ли акции конкурировать со значительным ростом Nvidia за последний год? Давайте посмотрим на три акции, которые могут превзойти рынок в целом:

1. Amazon (NASDAQ:AMZN)

Рыночная капитализация Amazon примерно такая же, как у Nvidia, — 1,7 триллиона долларов, и технологический гигант также сосредоточен на создании инфраструктуры искусственного интеллекта на уровне предприятия. Компания занята созданием сервисов на базе искусственного интеллекта для своей платформы облачных вычислений Amazon Web Services (AWS), что, вероятно, будет способствовать гораздо большему росту.

После анонса Bedrock в сентябре 2023 года Amazon создал сильную платформу это позволяет клиентам создавать и масштабировать настраиваемые модели ИИ. Хотя Bedrock, вероятно, столкнется с конкуренцией со стороны других крупных технологических компаний, таких как Microsoft и Alphabet, по мере своего роста, естественные связи с AWS, безусловно, являются преимуществом.

Что касается самих акций, AMZN пережил впечатляющий отскок от минимумов конца 2022 года, которого не наблюдалось со времен пандемии. С чистый объем продаж увеличился на 14% до $170,0 млрд в четвертом квартале 2023 года по сравнению с четвертым кварталом 2022 года, рост компании поддерживается сильными фундаментальными показателями.

2. Алфавит (NASDAQ: GOOGL)

\Alphabet сегодня является одним из самых продвинутых игроков в области генеративного искусственного интеллекта. Имея сделал приготовления Благодаря появлению этой технологии в течение многих лет после приобретения исследовательской лаборатории искусственного интеллекта DeepMind в 2014 году, у этой технологии есть потенциал для развития компании во многих вертикалях, включая беспилотные транспортные средства.

Важно отметить, что Alphabet запустила собственного конкурента ChatGPT в Барде еще в начале 2023 года и в последующие месяцы работала над усовершенствованием этой технологии.

Учитывая, насколько важна Google для роста Alphabet, компания очень заинтересована в использовании возможностей LLM и инструментов генеративного искусственного интеллекта для помощи в запросах пользователей и внедрения процессов, позволяющих экономить время.

С валовым доходом вырос на 13% до $86,31 млрд. В четвертом квартале 2023 года мы, вероятно, увидим, что большая часть ресурсов Alphabet будет направлена на то, чтобы стать пионером в области генеративного искусственного интеллекта, и рост Bard, вероятно, будет в авангарде этого стремления стать лидером рынка в этой области.

3. Apple (NASDAQ:AAPL)

\Apple продемонстрировала отличные результаты в 2023 году, даже несмотря на то, что компания избежала искушения немедленно погрузиться в фурор генеративного искусственного интеллекта на Уолл-стрит.

Вместо этого Apple решила сосредоточиться на выпуске гарнитуры Vision Pro в начале 2024 года, но все больше аналитиков начали ожидать долгожданного выхода производителя iPhone на рынок позднее в этом году с будущим обновлением операционной системы iOS. способ.

Отчеты предполагают, что Apple намерена взять на себя обязательства1 миллиард долларов в год к инвестициям в генеративный искусственный интеллект, и это, вероятно, проявится в программном обеспечении, стремящемся имитировать человеческую способность учиться, понимать закономерности и делать прогнозы.

Эти инновации значительно улучшат функциональность iPhone и, в конечном итоге, множества других продуктов Apple, которые могут изменить судьбу компании после кризиса. недавнее понижение курса акций от аналитиков Barclays.

Бум генеративного искусственного интеллекта трудно предвидеть

На данном этапе важно подчеркнуть, что генеративный искусственный интеллект — это молодая технология, которая все еще развивается, и поэтому может быть трудно предсказать, как будет развиваться бум.

Путь от идеи к реализации будет непростым для многих предприятий, особенно с учетом того, что затраты на рынке полупроводников остаются высокими.

Имея это в виду, есть все шансы, что инновации могут прийти из левой области и сделать технологию более рентабельной или практичной для пользователей.

Несмотря на это, разумно ожидать, что крупнейшие игроки технологического ландшафта будут в центре внимания, поскольку революция генеративного искусственного интеллекта продолжает доминировать в этом секторе.

Независимо от того, наращивают ли они свою репутацию в области слияний и поглощений или работают над выводом на рынок своих собственных конкурентов LLM, такие компании, как Amazon, Alphabet и Apple, вероятно, будут иметь решающее слово в том, как будет расти отрасль в течение 2024 года.